鋰電設(shè)備是鋰電池生產(chǎn)的基礎(chǔ)，鋰電池制作工藝復雜，整個生產(chǎn)過程涉及30多道工序，需多種設(shè)備配套完成。今日，政府部門對固態(tài)電池從政策層面積極推動，固態(tài)電池市場需求空間廣闊，鋰電設(shè)備廠商有望在固態(tài)電池領(lǐng)域開拓第二成長曲線。

一、產(chǎn)業(yè)鏈

鋰電設(shè)備行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游為原材料及零部件，主要包括鋼材、鋁材、電線電纜、電氣元件和機械零部件等；中游為鋰電設(shè)備，可分為前段設(shè)備、中段設(shè)備和后段設(shè)備；下游應(yīng)用于鋰電池，包括消費鋰電池、動力鋰電池和儲能鋰電池。

二、上游分析

1.鋼材

（1）產(chǎn)量

隨著工業(yè)生產(chǎn)穩(wěn)步回升，國內(nèi)制造業(yè)用鋼需求上升，我國鋼材產(chǎn)量呈現(xiàn)平穩(wěn)增長的趨勢。2023年中國鋼材累計產(chǎn)量達13.63億噸，較上年增長1.67%。2024年中國鋼材產(chǎn)量將達到14.05億噸。

（2）重點企業(yè)分析

中國鋼材企業(yè)眾多，規(guī)模不一。在國央企中，寶武集團、河鋼集團、鞍鋼集團、首鋼集團等大型鋼鐵企業(yè)占據(jù)了主導地位。而在民企中，沙鋼集團、建龍集團、敬業(yè)集團等也具有較強的競爭力。具體如圖所示：

2.鋁材

（1）產(chǎn)量

鋁材位于鋁產(chǎn)業(yè)鏈中游加工環(huán)節(jié)，上游為電解鋁和再生鋁生產(chǎn)，再生鋁或電解鋁添加合金元素后，通過擠壓、延壓等形式加工成鋁型材、板帶箔等。2023年中國鋁材產(chǎn)量達6303.4萬噸，同比增長5.7%。2024年中國鋁材產(chǎn)量將達到6440萬噸。

（2）重點企業(yè)分析

中國鋁材企業(yè)規(guī)模龐大，結(jié)構(gòu)多元。從規(guī)模上看，中國鋁材行業(yè)已經(jīng)形成了巨大的生產(chǎn)能力和產(chǎn)能，總體產(chǎn)能達到5900多萬噸，占據(jù)全球鋁材行業(yè)總產(chǎn)能的較大份額。重點企業(yè)包括中國鋁業(yè)集團有限公司、山東南山鋁業(yè)股份有限公司、廣東興發(fā)鋁業(yè)有限公司.

3.電線電纜

（1）產(chǎn)量

電線電纜作為電力傳輸和分配的核心組件，在全球范圍內(nèi)的需求確實呈現(xiàn)出不斷增長的趨勢。2023年我國電線電纜產(chǎn)量約為6203萬千米，同比增長4.7%。未來，隨著可再生能源的發(fā)展和智能電網(wǎng)的建設(shè)，電線電纜需求將不斷增長。2024年我國電線電纜產(chǎn)量有望達6531萬千米。

（2）競爭格局

目前，我國電線電纜行業(yè)市場集中度較低。電線電纜十大領(lǐng)軍品牌分別為寶勝科技創(chuàng)新股份有限公司、江蘇上上電纜集團有限公司、遠東電纜有限公司、江蘇亨通電力電纜有限公司、中天科技海纜股份有限公司、上海起帆電纜股份有限公司、浙江萬馬股份有限公司、福建南平太陽電纜股份有限公司、青島漢纜股份有限公司、杭州電纜股份有限公司。

三、中游分析

1.市場規(guī)模

2023年，中國鋰電設(shè)備行業(yè)受“量價齊跌”影響，行業(yè)市場規(guī)模有所下降。2023年鋰電設(shè)備行業(yè)市場規(guī)模為900億元。2024年中國鋰電設(shè)備市場規(guī)模約為750億元。

2.市場結(jié)構(gòu)

從細分市場占比來看，我國鋰電設(shè)備前段、中段、后段設(shè)備市場占比分別為44.05%、35.71%、20.24%。前段設(shè)備包括攪拌機、涂布機、輥壓機和分切機等，其中涂布機價值最大，占75%左右；中段設(shè)備包括卷繞機、疊片機、注液機等，其中卷繞機價值占比70%；后段處理需要分容化成柜和檢測等設(shè)備，其中化成和分容占70%，組裝占30%。

3.國產(chǎn)化率

近年來，在政策及市場推動下，國內(nèi)鋰電企業(yè)研發(fā)投入增加，新技術(shù)應(yīng)用不斷突破。國內(nèi)鋰電設(shè)備與國外先進設(shè)備在自動化、工藝精細度水平上已逐漸趕超國外設(shè)備，鋰電設(shè)備國產(chǎn)率大幅上升。數(shù)據(jù)顯示，鋰電設(shè)備國產(chǎn)化率也已經(jīng)達到90%以上，其中關(guān)鍵工序的裝備國產(chǎn)化率達到80%以上。預計在新一輪的動力電池擴產(chǎn)周期中，國產(chǎn)鋰電設(shè)備占有率將進一步提升。

4.涂布機

鋰電涂布機是一種用于涂布鋰離子電池正負極材料的專用設(shè)備，其主要作用是在電極片表面形成一層均勻的涂層，用于保護電極表面、提高電池性能以及制作電池。2023年我國鋰電涂布機行業(yè)市場規(guī)模156億元，同比增長37.78%。2024年中國涂布機市場規(guī)模將達173億元。

5.注液機

注液機主要用于鋰電池注液工序，屬鋰電池制造中段工序的核心設(shè)備。注液機性能要求包括注液精度、注液速度、封裝可靠性、注液清潔度、設(shè)備尺寸、真空度等。2022年我國鋰電注液機市場規(guī)模為63億元，同比增長28.6%，2023年約為74億元。2024年我國鋰電注液機市場規(guī)模將達到83億元，同比增長19%。

6.企業(yè)布局

目前國內(nèi)的鋰電設(shè)備企業(yè)已經(jīng)擁有獨立完成前中后道工序的技術(shù)條件，其中前中道工序所需的設(shè)備已經(jīng)基本實現(xiàn)國產(chǎn)化。前段鋰電設(shè)備企業(yè)包括先導智能、贏合科技、科恒股份、璞泰來、金銀河、北方華創(chuàng)等；中段鋰電設(shè)備企業(yè)包括先導智能、贏合科技、格林晟等，主要布局卷繞機、疊片機和焊接機等；后段鋰電設(shè)備企業(yè)包括先導智能、杭可科技等，主要布局化成和分容檢測所需相關(guān)設(shè)備。

7.重點企業(yè)分析

目前，中國鋰電設(shè)備相關(guān)上市企業(yè)數(shù)量較少，其中，廣東省最多，共8家。湖南省、江蘇省、浙江省均為3家，并列第二。

四、下游分析

1.消費鋰電池

近兩年，由于3C數(shù)碼產(chǎn)品消費需求相對疲軟，中國消費鋰電池出貨量有所下降。2023年中國消費鋰電池出貨量為49GWh，同比增長2.08%。2024年中國消費鋰電池出貨量將達53GWh。

2.動力鋰電池

近年來，國內(nèi)新能源終端市場增長超預期，帶動國內(nèi)動力鋰電池出貨量增長。2023年中國動力鋰電池出貨量630GWh，同比增長31%。2024年我國動力鋰電池出貨量有望超800GWh。

3.儲能鋰電池

近年來，在風電、光伏裝機量持續(xù)增長與5G基站建設(shè)加快的背景下，儲能鋰電池需求快速增長。2023年我國儲能鋰電池出貨量達206GWh，同比增長59%。2024年我國儲能電池出貨量有望達257GWh。